联邦住宅贷款抵押公司（FHLMC），简称房地美，是一家公开交易的政府资助企业（GSE），总部位于弗吉尼亚州泰森斯角。房地美创建于1970年，旨在扩大美国的抵押贷款二级市场。房地美与联邦国民抵押贷款协会（Fannie Mae）一起购买抵押贷款，将其汇集起来，并在公开市场上作为抵押贷款支持的证券（MBS）出售给私人投资者。这个二级抵押贷款市场增加了可用于抵押贷款的资金供应，增加了可用于新房购买的资金。房地美这个名字是该公司全名FHLMC首字母的变体，为了便于识别而正式采用。
2008年9月7日，联邦住房金融局（FHFA）局长James B. Lockhart III宣布，他已将房利美和房地美置于FHFA的监管之下（参见联邦收购房利美和房地美）。这一行动被描述为“几十年来政府对私人金融市场最全面的干预之一”。在监管开始时，美国财政部已签约收购10亿美元的房地美高级优先股，每年支付10%的利率，总投资随后可能上升到1000亿美元。然而，房地美股票在2008年9月8日暴跌至约1美元，并在2010年6月16日进一步下跌50%，当时联邦住房金融局下令股票退市。2008年，美国国债收益率上升，预期美国联邦债务增加。房地产市场和经济最终复苏，使房地美再次获利。
房地美在2022年《财富》美国500强企业总收入榜上排名第56位，管理着3.026万亿美元的资产。
从1938年到1968年，联邦国民抵押贷款协会（房利美）是向存款机构（主要是储蓄和贷款协会）购买抵押贷款的唯一机构，它鼓励更多的抵押贷款，并由美国政府对抵押贷款的价值进行有效保险。1968年，房利美分拆为一家私营公司和一家公共融资机构。私营公司仍被称为房利美，其章程继续支持从储蓄和贷款协会及其他存款机构购买抵押贷款，但没有明确的保险政策来保证抵押贷款的价值。这个公共融资机构被命名为政府全国抵押贷款协会（Ginnie Mae），它明确为由政府雇员或退伍军人的抵押贷款支持的证券的偿还提供担保（抵押贷款本身也由其他政府组织担保）。
为了给新成立的私营房利美提供竞争，并进一步增加抵押贷款和住房所有权的资金供应，国会随后通过1970年《紧急住房融资法案》成立了房地美，作为一家私营公司。房地美的章程与房利美新的私人章程基本相同：通过购买储蓄和贷款协会及其他存款机构的抵押贷款，扩大抵押贷款和抵押贷款支持证券的二级市场。最初，房地美由联邦住房贷款银行系统拥有，由联邦住房贷款银行委员会管理。
1989年的《金融机构改革、复兴和加强法》（”FIRREA”）修订并规范了对房利美和房地美的监管。它还切断了房地美与联邦住房贷款银行系统的联系。联邦住房贷款银行委员会（FHLBB）被废除，由不同的独立实体取代。房地美成立了一个由18名成员组成的董事会，并接受美国住房和城市发展部（HUD）的监督。另外，联邦住房金融委员会（FHFB）作为一个独立的机构，取代了联邦住房金融委员会，负责监督12家联邦住房贷款银行（也称为地区银行）。
1995年，房地美开始因购买次级证券而获得可负担住房信贷，到2004年，HUD表示该公司落后了，应该“做得更多”。
房地美于2008年9月7日星期日被置于美国联邦政府的监管之下。